Keuntungan gabungan sebesar $2,27 miliar akhirnya memberi investor gambaran yang kuat tentang kerugian yang dialami empat bank besar atas kesalahan mereka di masa lalu dan peralihan yang lebih luas ke lingkungan suku bunga rendah.
Berita pada hari Kamis mengenai penurunan laba setahun penuh sebesar 10,6 persen di National Australia Bank berarti total laba tahunan di NAB, ANZ, Westpac dan Commonwealth Bank turun sebesar 7,8 persen karena kuartet tersebut menyisihkan jutaan dolar untuk membayar pelanggan sebagai kompensasi atas jenis masalah tersebut. ditayangkan pada komisi kerajaan tahun lalu dan restrukturisasi untuk mengantisipasi masa depan dengan pertumbuhan yang rendah.
NAB, seperti Westpac pada hari Senin, memotong dividen finalnya, sementara ANZ pada minggu lalu memangkas tingkat frankingnya untuk pertama kalinya dalam 20 tahun karena margin menyusut dengan rekor tingkat suku bunga rendah dan kekacauan setelah komisi kerajaan Hayne.
Mencari pekerjaan baru atau kandidat pekerjaan? Posting pekerjaan dan temukan bakat lokal di 7NEWS Jobs >>
Perhatian sekarang akan beralih ke Commonwealth Bank, yang melaporkan pada bulan Agustus dan beralih ke kalender keuangan yang berbeda, ketika mengumumkan hasil setengah tahun dan dividen interim pada bulan Februari.
Firma akuntansi KPMG pada hari Kamis sedih, laba tunai gabungan keempat bank tersebut mencapai $26,9 miliar, dibandingkan dengan $29,17 miliar pada tahun lalu, karena biaya perbaikan yang sangat besar, rekor suku bunga yang rendah, dan perekonomian yang melemah berdampak besar.
Gabungan pendapatan operasional turun 3,7 persen menjadi $81,3 miliar, dengan KPMG mencatat bahwa perusahaan terpaksa memprioritaskan pembayaran kembali dan perlindungan peraturan baru dibandingkan investasi dalam teknologi dan digitalisasi yang diperlukan untuk bersaing dengan pendatang baru non-bank dan internasional.
“Titik balik bagi perusahaan-perusahaan besar adalah penurunan keseluruhan pendapatan operasional, didorong oleh persaingan yang kuat, khususnya di bidang hipotek,” kata kepala perbankan KPMG, Ian Pollari.
“Manajemen akan menghadapi (a) tindakan penyeimbangan yang rumit dalam menyelesaikan masalah dan membangun kembali kepercayaan pelanggan sekaligus menciptakan kapasitas untuk berinvestasi dalam kemampuan digital dan teknologi dalam siklus pertumbuhan yang rendah.”
Deloitte mengatakan pihaknya sangat ingin melihat mana dari empat perusahaan besar yang akan melewati garis akhir ‘persepsi’ terlebih dahulu, karena konsumen dan regulator menuntut lebih banyak dari pemberi pinjaman mengenai risiko non-keuangan.
“Perubahan komunitas ini merupakan fokus dari perubahan dinamika persaingan, di mana bank asing, pemain non-tradisional, dan regulator mengidentifikasi di mana klien mereka mengalami masalah,” kata Steven Cunico, mitra Deloitte di bidang perbankan, perbendaharaan, dan pasar modal.
“Dan demi keuntungan pelanggan, mereka menemukan cara baru untuk meringankan penderitaan dan mengalihkan kendali kembali ke pelanggan.”
Total biaya operasional empat besar pada tahun fiskal 2019 meningkat 0,8 persen menjadi $39,4 miliar, karena total tagihan pembayaran kembali dan remediasi meningkat menjadi $6,8 miliar sejak tahun 2017.
Pengembalian ekuitas (return on equity) perusahaan-perusahaan besar kini telah berkurang setengahnya dalam 15 tahun terakhir, dengan margin bunga bersih, pertumbuhan yang lebih rendah, dan pemotongan biaya mendorong ROE mendekati biaya ekuitas.
“Kabar baiknya adalah hal ini tidak baru saja dimulai,” kata Cunico.
“Pekerjaan transformasi telah berlangsung setidaknya selama empat tahun dalam beberapa kasus.”
